近期发布的“普惠金融—小微指数”显示，2026年一季度，小微企业有效需求回暖，发展经营韧性持稳。资金投放稳增，金融服务持续向高质量可持续发展迈进。普惠金融是服务实体经济和改善民生的重要支撑，也是破解小微企业“融资难、融资贵”问题的关键金融工具。当前，推动两者双向赋能，是实现金融活水与实体根基相互促进、健康良性发展的根本路径。

普惠金融的一个主要特点是普遍性，服务覆盖社会各个领域和群体，特别是传统金融服务难以触及的特殊群体，包括小微企业、农民、城镇低收入人群、贫困人群、残疾人、老年人等。另一个主要特点是“惠”，即可负担性和便捷性，所提供的金融服务价格实惠，门槛适度降低，弱势群体能够承受且方便获取。

小微企业是普惠金融核心服务对象，也是其可持续发展的根基。一方面，作为国民经济的“毛细血管”，海量的小微企业在稳就业、促创新方面发挥了举足轻重的作用。另一方面，与更多符合公益导向的其他服务群体相比，经营状况良好的小微企业因具有稳定的现金流和还款能力，是支持普惠金融可持续的重要保障。

服务好小微企业是普惠金融的核心使命。近些年，普惠金融对小微企业的服务日益普及，小微贷款量增、面扩。根据金融监管总局数据，“十四五”时期，普惠小微贷款年均增速超20%。中国人民银行统计数据显示，2024年末，普惠小微授信户数已超6000万户，覆盖约三分之一的经营主体，是2020年末的约1.86倍。普惠金融对小微企业的服务更为优惠、便利，融资渠道不断丰富，融资成本稳步下降。新发放的普惠小微企业贷款加权平均利率从2020年末的5.08%降至2025年6月份的3.48%。除银行贷款这一融资主渠道外，随着北交所、新三板融资机制和并购重组机制得到优化，区域性股权市场制度和业务试点、私募股权投资和创业投资基金机制不断完善，小微企业直接融资渠道快速拓展。

不过，由于小微企业自身短板、金融生态不完善等原因，仍存在金融服务供给不足、供需匹配结构性错位等现实问题。例如，小微企业缺乏合格抵质押物、经营与信用基础薄弱、抗风险能力弱，普惠小微贷款不良率通常高于大中型企业贷款。再如，银行机构对小微企业服务存在同质化竞争、缺乏分层，容易出现“好企业抢着贷、弱企业没人贷”的两极分化，批发零售、餐饮等传统线下个体工商户融资可得性远低于制造业、科技型小微企业。

解决这些问题，关键是加快推进普惠金融高质量发展。2023年10月份，国务院发布《关于推进普惠金融高质量发展的实施意见》，明确在未来5年基本建成高质量的普惠金融体系。中国人民银行、财政部等八部门联合推出《支持小微企业融资的若干措施》等一系列配套政策。在政策的支持下，未来，金融机构要狠抓落实，不断拓展服务渠道、创新金融服务、优化产品供给、加快数字化转型、加强风险管理，实现普惠金融服务扩围、提质、增效。（本文来源：经济日报 作者：李若愚）