“十四五”期间，广东证监局始终紧扣“防风险、强监管、促高质量发展”主线，全力推动辖区资本市场稳定健康运行，资本市场服务实体经济发展取得显著成果。

记者从广东证监局了解到，“十四五”期间，广东证监局贯彻落实“强本强基、严监严管”的理念，依法从严打击证券违法活动，坚决做到“长牙带刺”、有棱有角，紧盯市场突出问题精准发力、重拳出击，全力提升执法效能，为资本市场高质量发展提供有力法治保障。

依法从严打击

监管执法成效显著

《国务院关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》（新“国九条”）要求，必须全面加强监管、有效防范化解风险，稳为基调、严字当头。

广东证监局相关负责人介绍，该局依法从严打击各类证券期货违法违规活动，2021年以来，依法查处办理多起信息披露违法违规、操纵市场等案件，共作出处罚决定158份，处罚责任主体379人（家）次，罚没款近6.7亿元，持续传递监管压力，执法震慑进一步强化。坚持“打大、打恶、打重点”，用好用足现有法律法规赋予的处罚手段，对严重违反证券期货法律法规的3名当事人采取终身市场禁入、对8名当事人采取3年至10年期限不等的市场禁入。向公安机关移送涉嫌犯罪案件和线索38件。有关案件入选人民法院案例库参考案例、广州铁路运输中级法院2024年度十大典型案例，用实际行动维护法律尊严，彰显行政执法权威，助推证券监管执法质效提升。

在监管执法工作中，广东证监局聚焦重点领域集中发力，突出执法重点，持续对上市公司信息披露违法行为保持高压严打态势，依法查处蓝盾股份、鼎龙文化、威创股份、华铁股份、摩登大道等信息披露违法违规案件，有力整肃净化市场环境，助力提高上市公司质量。坚持“一案双查”，扎实办理13起会计师事务所未勤勉尽责处罚案，督促中介机构恪尽职守，提升能力，真正发挥好“看门人”作用。

坚守政治性、人民性立场

切实维护投资者合法权益

党的二十届四中全会提出，实现人民对美好生活的向往是中国式现代化的出发点和落脚点。投资者保护工作关系到人民群众的切身利益。我国拥有世界上数量最多、交易最活跃的投资者群体，投资者数量已超过2亿户，97%以上为中小投资者，其中广东省投资者数量超过1800万户，居全国第一。

广东证监局相关负责人表示，“十四五”期间，广东证监局深入贯彻落实证监会有关投资者保护的工作安排，践行资本市场政治性、人民性立场，将投资者保护贯穿于制度建设和监管执法的全流程和各方面，不断增强投资者的获得感。

为更好保护投资者权益，广东证监局认真贯彻落实新“国九条”关于加大行政、民事、刑事立体化追责力度的要求，构建行政执法、民事追偿和刑事惩戒相互衔接的立体式追责体系，通过特别代表人诉讼、行政执法当事人承诺、先行赔付以及民事诉讼和调解等赔偿投资者损失近40亿元。   

一是全面加强投资者权益救济。推动全国首单特别代表人诉讼康美药业案平稳落地，5.2万名投资者获赔24.59亿元，成为我国资本市场法治史上的标志性事件。全国首单“行政执法当事人承诺+先行赔付”紫晶存储案顺利实施，4家中介机构赔偿1.7万名投资者共计10.86亿元，实现了行政执法与民事赔偿、法律效果与社会效果的统一。全国首单投保机构股东代位诉讼摩登大道资金占用案胜诉，判决控股股东向上市公司归还占用资金约2.4亿元，有效惩治上市公司大股东资金占用乱象。

二是夯实投资者保护协作机制。广东证监局加强与人民法院的沟通会商、协调配合，完善辖区证券执法司法体制机制，提高辖区证券虚假陈述民事赔偿诉讼案件的审理质效，提升投资者维权便利度、降低维权成本。联合广东省高级人民法院出台关于推进证券期货纠纷多元化解机制建设有关意见，与广州、珠海、汕头三地中级人民法院分别签署合作备忘录，就案件通报、调查协作、诉调对接等方面的合作机制达成共识。

三是大力开展纠纷多元化解工作。广东证监局全面推进证券期货纠纷多元化解，坚持把非诉讼纠纷解决机制挺在前面，指导广东中证投资者服务与纠纷调解中心加强组织能力建设，推动辖区证券期货纠纷多元化解工作走深走实。“十四五”期间，调解中心累计调处各类纠纷2119件，为投资者挽回损失1.36亿元，其中适用“示范判决+调解”机制成功调解证券虚假陈述纠纷案件1081件，涉及金额7263万元，相关案例连续入选广州法院“十大调解案例”。

为进一步加强投资者保护，广东证监局创新开展投资者教育服务，着力促进辖区投资者教育资源整合、品牌创新，推出“粤投教·粤精彩”投教品牌，推动投资者教育与业务深度融合，为投资者提供更高质量的教育和服务。

积极回报投资者是资本市场高质量发展的重要基础。新“国九条”提出，强化上市公司现金分红监管。加大对分红优质公司的激励力度，多措并举推动提高股息率。

为压实市场经营主体投资者保护责任,推动上市公司提高投资者回报，广东证监局贯彻落实新“国九条”关于强化上市公司现金分红监管，推动上市公司提升投资价值的要求，督促引导上市公司制定积极稳定的分红政策，与投资者共享红利。

“十四五”期间，广东辖区上市公司现金分红家数和金额持续提升。2024年度辖区上市公司累计分红近1200亿元，股利支付率高于全市场约20个百分点；220家公司连续三年开展分红，多家公司连续开展一年多次分红。

严厉查处涉非案件

有效净化资本市场环境

广东证监局相关负责人表示，“十四五”期间，广东证监局认真贯彻落实中央金融工作会议“管合法更要管非法”要求，加强与地方政府的协同配合，优化整非工作机制，清理网络涉非信息，严厉查处涉非案件，有效净化辖区资本市场环境，维护群众合法权益。

为进一步完善打非工作机制，广东证监局与省市地方政府、金融管理部门建立健全打击非法金融活动协同工作机制，完善整治非法证券期货活动工作规程，明确将整非工作与业务监管相融合，对违规行为“露头就打”，净化行业生态。与地方网信、通管、金融、市场监督等部门建立沟通协调、信息共享、联合会商、分类处置等常态化协作机制，联合开展非法证券活动网上信息治理工作。

为进一步深化与公安机关的行刑衔接，广东证监局与广东省及广州、佛山、东莞、韶关等地公安机关强化协同，构建多层次、广领域的合作机制，多次与省市区三级公安开展打击非法证券活动座谈会、培训会，向公安机关讲解非法证券活动常见类型、典型案例和法律适用，提升协同监管效能，提高线索成案率。探索联合执法，发挥自身专业优势配合公安机关办案，厘清证据搜集重点，快速固化证据，为案件办理奠定基础。

为推进非法证券期货案件处置，广东证监局强化涉非线索摸排与分类处置，通过浏览涉非网站或APP、现场核查、约谈负责人、查询银行流水等方式，摸排涉非线索超万条，核查涉非机构或人员百余家（人）次，将11批245家不具备经营证券业务资质的主体列入“黑名单”，并及时在官网发布。“十四五”期间，广东证监局累计处理涉非投诉举报390余件，为投资者挽回损失近200万元。

对于情节严重、涉嫌构成犯罪的，广东证监局及时移交公安机关，向公安机关书面通报涉非线索近50条，召开线索研判会议、开展联合执法行动、协助出具性质认定意见，辖区公安机关立案侦查或移送检察院提起公诉、司法机关依法作出刑事判决案件10余件，一起以卖酒为名实施的非法网络荐股案入选公安部公布的非法经营证券、期货业务犯罪典型案例。